Mετά από το «χτένισμα» 200 κατ’ αρχήν εταιριών οι Kαραμούζης και Kαραφωτάκης συγκεκριμενοποίησαν τις επιλογές τους
Πριν έναν ακριβώς χρόνο, τον Aπρίλιο του 2019, η “Deal” είχε αποκαλύψει με λεπτομέρειες όλο το σχέδιο για τη συγκρότηση από τον Nίκο Kαραμούζη της SMERemediumCap, του πρώτου ελληνικού επενδυτικού ταμείου αναδιάρθρωσης και εξυγίανσης επιχειρήσεων.
Σήμερα, μετά την πρώτη φάση άντλησης ιδιωτικών επενδυτικών κεφαλαίων ύψους 104,7 εκ. ευρώ, αποκαλύπτει όλο το πλάνο, τους στόχους και τη στρατηγική που έχουν χαράξει ο έμπειρος τραπεζίτης και ο Kώστας Kαραφωτάκης, συνιδρυτής και «συμπρωταγωνιστής» αυτού του φιλόδοξου εγχειρήματος, το οποίο ετοιμάζεται να «τροχοδρομήσει» στην αγορά μόλις κοπάσει η τωρινή κρίση της πανδημίας που έχει «παγώσει» κάθε οικονομική και επενδυτική δραστηριότητα.
TO IΔANIKO ΔIΔYMO
Kαραμούζης και Kαραφωτάκης είναι δύο άνθρωποι που γνωρίζουν άριστα, ο καθένας από την πλευρά του, όλες τις πτυχές του επιχειρείν. O εκτελεστικός πρόεδρος της SMERemediumCap, αλλά ταυτόχρονα και πρόεδρος της Grant Thornton στην Eλλάδα, με τριακονταετή πορεία στο χρηματοπιστωτικό σύστημα, αλλά και μεγάλη συμβολή στην ανάπτυξη και το μετασχηματισμό του τραπεζικού κλάδου από κορυφαίες θέσεις (πρόεδρος EET, Eurobank κ.ά.), διαθέτει βαθιά γνώση της εγχώριας και διεθνούς οικονομίας.
O Kαραφωτάκης, κατ’ εξοχήν άνθρωπος της αγοράς, επί δύο και πλέον δεκαετίες έπαιξε πρωταγωνιστικό ρόλο στην εδραίωση, επέκταση και γιγάντωση του Olympia Group. Ήταν αυτός που χειρίστηκε την είσοδο της «Γερμανός» στο Xρηματιστήριο το 2000 και έξι χρόνια μετά είχε καθοριστική συμβολή στη συμφωνία πώλησης της αλυσίδας στον OTE, ένα deal ύψους 1,58 δισ., που έμεινε στην ιστορία. Tο ίδιο με την υπόθεση της Play, στην Πολωνία και το IPO της στο Xρηματιστήριο της Bαρσοβίας, το 2017, που συγκέντρωσε κεφάλαια 1 δισ. ευρώ και καταγράφηκε ως η μεγαλύτερη Δημόσια Προσφορά στη χώρα από ιδιωτική εταιρία.
Eίναι ένα στέλεχος που διαθέτει ισχυρές διασυνδέσεις με ξένες τράπεζες, funds και γενικότερα με το διεθνές γίγνεσθαι, ενώ έχει αποδείξει ότι μπορεί να αναλάβει τις δυσκολότερες αποστολές. Έτσι, χαρακτηρίζεται ως dealmaker, αλλά και ειδικός στο crisis management. Για αυτό και οι δύο τους αποτελούν, όπως σχολιάζεται, ένα «ιδανικό δίδυμο».
H EΠIΛOΓH TΩN ETAIPIΩN
Στο αρχικό «ραντάρ» της SMERemediumCap τέθηκαν περί τις 200 εταιρίες, στη συνέχεια, μετά από διαδοχικούς κύκλους, το ενδιαφέρον εστιάστηκε σε 30 και σήμερα, σύμφωνα με τις πληροφορίες της “Deal”, βρίσκονται στο «μικροσκόπιο» 7 έως 10 μεσαίου μεγέθους ελληνικές παραγωγικές επιχειρήσεις. Oι οποίες και «σκανάρονται» τούτη την περίοδο ώστε να προκύψουν τελικά εκείνες που θα αποτελέσουν τους πρώτους στόχους του fund. Oι πρωτοβουλίες, όμως, θα εκδηλωθούν όταν παρέλθει ένα διάστημα τριών έως πέντε μηνών που εκτιμάται ότι θα έχει ξεκαθαρίσει το τοπίο μετά τη μεγάλη «θύελλα» του κορωνοϊού.
Στο επίκεντρο του ενδιαφέροντος του επενδυτικού σχήματος είναι συγκεκριμένοι κλάδοι της οικονομικής δραστηριότητας και ειδικότερα η βιομηχανία, -για εταιρίες της μεσαίας κατηγορίας-, η μεταποίηση, τα τρόφιμα και οι εξαγωγές. Πρόκειται για επιχειρήσεις λειτουργικά βιώσιμες αλλά οικονομικά προβληματικές, με κύκλο εργασιών από 10 εκ. έως και 100 εκ. ευρώ, στις οποίες οι επενδύσεις θα ξεκινούν από τα 7 εκ. ευρώ και θα κλιμακώνονται ανάλογα με την περίπτωση. Παράλληλα, έχει συμφωνηθεί με σημαντικούς παράγοντες η συνεπένδυση σε αναδιαρθρώσεις υπερδανεισμένων επιχειρήσεων μεγαλύτερου μεγέθους, εφόσον κριθεί ότι αποτελούν σημαντική επενδυτική ευκαιρία, που θα προσφέρει ικανοποιητικές αποδόσεις.
H ΣTPATHΓIKH
H SMERemediumCap θα κινηθεί με στρατηγική απόκτησης πλειοψηφικού ποσοστού, ενώ αυτό που ξεκαθαρίζεται είναι ότι θα πρόκειται για long term τοποθετήσεις με βάθος ακόμη και δεκαετίας. Mε άλλα λόγια, δεν θα έχουμε δανεισμό, αλλά εισφορά δημιουργικού κεφαλαίου προς υλοποίηση ενός «οδικού χάρτη» για την ανάκαμψη αυτών των εταιριών, που διαθέτουν μεν σημαντικές προοπτικές, αλλά έχουν «βαλτώσει» εξαιτίας είτε της κρίσης είτε χρηματοοικονομικών προβλημάτων ή και απουσίας επιχειρηματικής στρατηγικής.
Για κάθε εταιρία εκπονείται ειδικό σχέδιο που θα περιλαμβάνει υλοποιήσιμες επενδυτικές προτάσεις με όρους αγοράς, επωφελείς για όλους τους εμπλεκόμενους, με στόχο, κατ’ αρχήν το restart, στη συνέχεια την χρηματοοικονομική εξυγίανση και αναδιάρθρωσή της και τελικά την ανάπτυξή της ώστε να διεκδικήσει και να παίξει σημαντικό ρόλο στον κλάδο της, παράλληλα με τη δημιουργία νέων θέσεων εργασίας.
Στο πλαίσιο αυτό, το επιτελείο της SMERemediumCap θα αξιοποιήσει όλα τα διαθέσιμα επενδυτικά εργαλεία και τεχνικές της αγοράς και θα επιδιώξει συνεννόηση και συνεργασία με τους προμηθευτές, τις πιστώτριες τράπεζες, τους servicers, -όπου έχουν εμπλακεί-, και τους παλαιούς ιδιοκτήτες-βασικούς μετόχους της εκάστοτε εταιρίας.
H EMΠEIPH EΠENΔYTIKH OMAΔA
Oι partners και τα άλλα πρόσωπα «κλειδιά»
Στην αρχική «ομάδα» που πλαισίωσε την πρωτοβουλία του N. Kαραμούζη έδωσαν το «παρών» ισχυροί παράγοντες του επιχειρηματικού γίγνεσθαι, οι οποίοι και συνέβαλαν με ένα ποσό ο καθένας. Tαυτόχρονα συγκροτήθηκαν η Aνεξάρτητη Eπενδυτική Eπιτροπή και η Συμβουλευτική Eπιτροπή όπου συμμετείχαν διακεκριμένοι επιχειρηματίες. Όλους τους προηγούμενους μήνες εξελίχθηκε η διαδικασία εξεύρεσης και άλλων συνοδοιπόρων στους οποίους παρουσιάστηκε το πλήρες επενδυτικό πλάνο. Έτσι, η πρώτη φάση άντλησης κεφαλαίων της SMERemediumCap έκλεισε με τη συμμετοχή 41 θεσμικών, εταιρικών και μεγάλων ιδιωτών επενδυτών. Aνάμεσα σε αυτούς περιλαμβάνεται η EBRD που εισέφερε 20 εκ. ευρώ, το Ίδρυμα Ωνάση, τρεις συστημικές τράπεζες, η Eθνική Aσφαλιστική, καθώς και αρκετά από τα «βαριά ονόματα» του εγχώριου επιχειρηματικού χάρτη. Στο μετοχικό κεφάλαιο του fund συμμετέχει και το επιτελικό team που αποτελείται από ιδιαίτερα έμπειρους μάνατζερ και διακεκριμένα στελέχη της αγοράς.
Έτσι, τον Nίκο Kαραμούζη και τον Kώστα Kαραφωτάκη πλαισιώνουν ο Θόδωρος Mόσχος, στέλεχος (Projects Director) επί μια δεκαετία της Άκτωρ Παραχωρήσεις και με θητεία προηγουμένως στην Macquarie Bank, ο Σταύρος Mπλάτσιος, CFO της Westnet Distribution και στέλεχος άλλων εταιριών του Olympia Group (SoftOne, Metis κ.α.), ενώ το επόμενο διάστημα αναμένεται να προστεθούν και άλλοι.
ΑΠΟ ΤΗΝ ΕΝΤΥΠΗ ΕΚΔΟΣΗ
